Las organizaciones en general necesitan apoyar con recursos financieros todas sus inversiones en activos tangibles e intangibles para realizar las actividades para las que fueron creadas. Los recursos financieros utilizados dan origen al riesgo financiero.

Los riesgos financieros, surgen de aspectos como los cambios adversos en las tasas de interés, movimientos en los tipos de cambio, fluctuaciones en los precios de las materias primas y precios de las mercancías. (Ross, 2014).

En todas las organizaciones la administración de riesgos con la prevención y una correcta gestión del riesgo financiero exige el tener en cuenta las siguientes fases o etapas (Basel Committee on Banking Supervision, 2001a; Coso, 1991): (Error 1: La referencia Coso, 1991 debe estar ligada) (Error 2: El tipo de referencia Coso, 1991 es un elemento obligatorio) (Error 3: No existe una URL relacionada)

1. 1. Identificación: Conocer todos los riesgos a los que la actividad empresarial esta sometida.
2. 2. Medición: Cuantificar los distintos riesgos identificados y, si es posible, agregarlos para representarlos en una única magnitud.
3. 3. Gestión: Acciones mediante las cuales consigamos el nivel de riesgo deseado
4. 4. Control: Verificación de las actuaciones para asegurar que se ha obtenido el riesgo deseado.

La rentabilidad esperada es la ganancia que un inversionista espera obtener de una acción en un periodo de tiempo, sin embargo, la rentabilidad real puede ser mayor, menor o igual a la esperada.

En los activos financieros es posible calcular rentabilidades diarias, semanales, mensuales y podemos formar un histograma de frecuencias de estas rentabilidades lo que conducirá a que la rentabilidad tendrá una media y una desviación standard.

La Media expresara el resultado medio de las rentabilidades a esperar. La Desviación Standard, si tomamos las frecuencias como probabilidades, dará la probabilidad de que el valor obtenido se encuentre en un intervalo a derecha e izquierda de la Media. La Varianza o Desviación Standard, por esta razón, mide el riesgo de un activo.

La Varianza y Desviación Standard se corresponde con la volatilidad de la rentabilidad de una acción, título o activo financiero y se calcula de acuerdo con la desviación respecto a la rentabilidad media.

La Covarianza y Correlación supone que las rentabilidades de los títulos individuales se relacionan entre sí. La covarianza es una medida estadística de la interacción de dos títulos. La interacción también se puede expresar en términos de correlación entre ellos. La covarianza y la correlación son dos maneras de medir si dos variables (dos acciones, títulos o activos financieros) se relacionan.

La rentabilidad y la identificación del riesgo de una acción, título o activo financiero ofrecen los referentes para tomar decisiones relacionadas con la elección de una inversión, de tal forma que un inversionista racional, entre dos activos de igual rentabilidad elegirá la de menor desviación, y entre dos activos de igual desviación elegirá la de mayor rentabilidad media.

A continuación, se describe y proporciona la evolución de algunos indicadores económicos y financieros del entorno mexicano con la finalidad de facilitar la toma de decisiones relacionadas con las estrategias personales y de la empresa de forma integral.

1. 1. Índice nacional de precios al consumidor (I.N.P.C.)
2. 2. Índice de precios y cotizaciones (IPC)
3. 3. Tipo de cambio
4. 4. Tasa de interés interbancaria de equilibrio (TIIE)
5. 5. Tasa de rendimiento de los CETES
6. 6. Unidades de inversión (UDIS)